Adresatami kursu są:
• osoby, które chcą rozwijać się na stanowisku analityka finansowego i podnieść swoje kompetencje na wyższy poziom w zakresie zarządzania finansami, analizy finansowej, wyceny przedsiębiorstw,
• specjaliści ds. analizy finansowej i finansowi jak również specjaliści ds. controllingu i kontrolerzy finansowi potrzebujący ugruntować swoją wiedzę z obszaru analizy finansowej, obszarów controllingu dotyczących planowania finansowego oraz szacowania wartości przedsiębiorstwa,
• osoby chcące rozwijać swoje kompetencje z zakresu analizy finansowej na poziomie średniozaawansowanym i zaawansowanym,
• osoby zamierzające podjąć pracę w obszarze corporate finance,
• osoby praktykujące w obszarze corporate finance potrzebujące podnieść swoje kwalifikacje w zakresie analizy finansowej, wyceny przedsiębiorstw, tworzenia modeli finansowych, opracowywania planów finansowych, podstaw formalno – prawnych plasowania spółek na rynkach GPW.

Celem kursu „Analityk Corporate Finance” jest kompleksowe przygotowanie uczestników do pełnienia kluczowej roli analityka finansowego w kontekście finansów korporacyjnych. Kurs ten dostarcza uczestnikom niezbędnej wiedzy oraz praktycznych umiejętności potrzebnych do skutecznego zarządzania finansami przedsiębiorstw, przeprowadzania zaawansowanych analiz finansowych, wycen oraz fuzji i przejęć. Uczestnicy kursu zdobędą solidne podstawy teoretyczne i praktyczne w zakresie formalno-prawnych wymagań dla emitentów na rynkach kapitałowych, technik analizy finansowej oraz narzędzi strategicznego planowania i oceny projektów inwestycyjnych. Kurs „Analityk Corporate Finance” jest niezbędny dla każdego, kto chce rozwijać swoją karierę w finansach korporacyjnych. Uczestnicy zdobędą nie tylko teoretyczną wiedzę, ale także praktyczne umiejętności, które są kluczowe dla skutecznego zarządzania finansami przedsiębiorstw, prowadzenia analiz finansowych oraz przeprowadzania fuzji i przejęć. Dzięki temu kursowi uczestnicy będą mogli podejmować świadome i strategiczne decyzje finansowe, co przyczyni się do sukcesu ich firm i osobistego rozwoju zawodowego.

• Wszechstronna wiedza: Uczestnicy zdobędą dogłębną wiedzę na temat wymagań formalno-prawnych, technik analizy finansowej oraz aspektów prawnych fuzji i przejęć, co pozwoli im na swobodne poruszanie się w złożonym świecie finansów korporacyjnych.
• Praktyczne umiejętności: Kurs oferuje praktyczne ćwiczenia, analizy przypadków i symulacje, które umożliwiają uczestnikom zastosowanie zdobytej wiedzy w realistycznych scenariuszach biznesowych.
• Kompetencje analityczne: Uczestnicy nauczą się korzystać z zaawansowanych narzędzi analizy finansowej, takich jak analiza wskaźnikowa, bilans, RZiS i RPP, co pozwoli im dokładnie oceniać kondycję finansową przedsiębiorstw.
• Strategiczne planowanie: Kurs umożliwi zrozumienie, jak strategicznie planować i oceniać projekty inwestycyjne, a także zarządzać kapitałem obrotowym i wartościami przedsiębiorstwa.
• Zwiększenie atrakcyjności zawodowej: Ukończenie kursu podniesie kwalifikacje zawodowe uczestników, co może przełożyć się na lepsze perspektywy kariery w dziedzinie finansów korporacyjnych.

Każdy może wziąć udział w zajęciach jednak ze względu na średniozaawansowany/zaawansowany charakter kursu wskazane jest posiadanie elementarnej wiedzy w następujących obszarach:
• analizy finansowej – podstawowe struktury wskaźników wykorzystywanych w analizie finansowej
• sprawozdawczości finansowej – zależności pomiędzy poszczególnymi dokumentami sprawozdania finansowego

1. Wymagania formalno – prawne dla emitentów na rynkach:
a) WIG,
b) NC,
c) Catalist.

2. Aspekty prawne fuzji, przejęć i nabywania przedsiębiorstw.

3. Rola i zdania Analityka finansowego w obszarze Corporate Finance.

4. Wartość przedsiębiorstwa i zysk jednostki – kluczowe mierniki w ocenie standingu przedsiębiorstwa.

5. Uwarunkowania sukcesu lub przetrwania firmy w XX wieku i obecnie w perspektywie Corporate Finance.

6. Bilans, RZiS oraz RPP – struktura, zależności, konstruowanie:
a) omówienie poszczególnych pozycji Bilansu,
b) omówienie poszczególnych pozycji RZiS,
c) omówienie poszczególnych pozycji RPP,
d) konstruowanie struktury i relacji pomiędzy Bilansem, RZiS oraz RPP.

7. Narzędzia wstępnej analizy finansowej w ocenie sytuacji podmiotu oraz planowaniu w oparciu o Bilans, RZiS i RPP – zaawansowana analiza finansowa:
a) analiza rachunku zysków i strat:
– wielopoziomowy rachunek zysków i strat – alternatywa dla klasycznego RZiS w analizie finansowej,
– próg rentowności (BEP), wartościowy, ilościowy, procentowy w wariancie jedno i wieloasortymentowym – w ocenie podmiotu i planowaniu finansowym,
– znaczenie przychodów w działalności firmy – analiza struktury i dynamiki przychodów ze sprzedaży wyrobów, towarów i usług,
– analiza kosztów działalności podmiotu gospodarczego,
– analiza efektywności zatrudnienia,
b) analiza bilansu – aktywów trwałych, aktywów obrotowych i pasywów przedsiębiorstwa:
– majątek trwały – analiza struktury i dynamiki majątku trwałego,
– weryfikacja i planowanie efektywności majątku trwałego; analiza i planowanie relacji: majątek trwały – produkcja – sprzedaż – zysk netto,
c) analiza majątku obrotowego:
– majątek obrotowy – analiza struktury i dynamiki majątku obrotowego,
– zmiany wartości składowych majątku obrotowego vs rentowność jednostki vs oddziaływanie na kondycję finansową jednostki,
d) korelacja pomiędzy analizą pasywów i aktywów przedsiębiorstwa,
e) kapitał pracujący – KON i KOB – strategie zarządzania i kreowania wartości kapitału obrotowego,
f) modele ustalania/zarządzania wartością zapasów,
g) modele szacowania/zarządzania wartością gotówki,
h) analiza rachunku przepływów pieniężnych:
– przepływy z działalności operacyjnej,
– przepływy z działalności inwestycyjnej,
– przepływy z działalności finansowej.

8. Analiza wskaźnikowa przedsiębiorstwa w ocenie kondycji przedsiębiorstwa i w planowaniu:
a) analiza wskaźnikowa sytuacji finansowej przedsiębiorstwa – jak prawidłowo ją przeprowadzić,
b) wskaźniki płynności:
– wskaźniki płynności oparte o Bilans i RPP,
– korekty wzorcowych wskaźników płynności wynikające ze struktury kapitałowo – majątkowej przedsiębiorstwa,
c) wskaźniki rentowności:
– korekty wzorcowych wskaźników rentowności urealniające ich poziom,
d) modelowe reguły i zasady finansowe a wskaźniki struktury kapitałowo – majątkowej – podobieństwa i różnice:
– istotne aspekty zasad i reguł modelowych w stosowaniu ich jako substytutów wskaźników struktury kapitałowo – majątkowej,
e) wskaźniki obsługi długu – korelacje pomiędzy wskaźnikami,
f) wskaźniki sprawności działania:
– możliwe kompilacje wskaźników sprawności działania,
g) zastosowanie Analizy Du Ponta w praktyce – kreowanie czynników wpływających na wartość rentowności kapitałów,
h) dźwignie: operacyjna, finansowa, łączona – jako narzędzia pomiaru efektywności działania i ryzyka działalności,
i) kondycja finansowa vs. kursy spółek na giełdzie vs. wskaźniki rynkowe:
– wskaźniki wewnętrzne,
– wskaźniki zewnętrzne,
j) mierniki stosowane w pomiarze zagrożenia upadłością przedsiębiorstw.

9. Zastosowanie niefinansowych narzędzi zarządzania strategicznego i marketingu w procesach analizy finansowej, oceny kondycji, planowania finansowego oraz wyceny przedsiębiorstwa:
a) analizy makrootoczenia i mikrootoczenia,
b) analizy potencjału strategicznego przedsiębiorstwa,
c) analizy marketingowe i pozycji strategicznej przedsiębiorstwa.

10. Zmiana wartości pieniądza w czasie i bieżąca wartość przyszłych płatności:
a) czynniki wpływające na zmienną wartość pieniądza w czasie,
b) kapitalizacja i dyskontowanie,
c) szacunek bieżącej wartości przyszłych płatności.

11. Statyczne, dyskontowe i ekonomiczne narzędzia oceny projektów inwestycyjnych:
a) wskaźniki statyczne oceny projektów inwestycyjnych,
b) ustalanie stopy dyskontowej wykorzystywanej w ocenie projektów inwestycyjnych,
c) wskaźniki dyskontowe oceny projektów inwestycyjnych:
– mierniki oparte na przepływach,
– mierniki oparte na rentowności i koszcie kapitału,
d) wskaźniki ekonomiczne.

12. Metodologia i metody wyceny przedsiębiorstw:
a) kluczowe zagadnienia w szacowaniu wartości przedsiębiorstwa,
b) sposoby szacowania wartości przedsiębiorstwa:
– metody Majątkowe,
– metody Dyskontowe:
• metody wyznaczania przepływów pieniężnych (FCFF, FCFE),
• WACC – średnio ważony koszt kapitału – istota zastosowania w wycenie,
• wartość rezydualna,
– EVA – ekonomiczna wartość dodana,
– metody wskaźnikowe,
– metoda porównań,
– metody mieszane.

13. Przygotowywanie prezentacji, memorandów i innych materiałów analitycznych.

14. Budowa modelu finansowego:
a) dane wejściowe: założenia, dane historyczne,
b) plan przychodów,
c) plan kosztów operacyjnych,
d) plan pozostałej działalności operacyjnej,
e) planowanie pozycji aktywów,
f) planowanie pozycji pasywów,
g) sprawozdania finansowe proforma,
h) analiza wskaźnikowa,
i) ocena projektów inwestycyjnych,
j) szacowanie wartości przedsiębiorstwa.